Bitcoin wurde am Montag knapp über 81.000 US-Dollar gehandelt und setzte damit seine Erholung vom Rückgang unter 76.000 US-Dollar in der vergangenen Woche fort, da regulatorische Entwicklungen, erneuerte ETF-Nachfrage und bevorstehende US-Makroereignisse den nächsten Test für den Markt bestimmen.
Zusammenfassung
- Bitcoin hielt sich über 81.000 US-Dollar, nachdem er sich in den volatilen Handelssitzungen der vergangenen Woche von unter 76.000 US-Dollar erholt hatte.
- Spot-Bitcoin-ETFs kehrten die starken Mittelabflüsse zur Wochenmitte mit kombinierten Zuflüssen von 592,5 Millionen US-Dollar am Donnerstag und Freitag um.
- Der RSI von Bitcoin bleibt unter dem überkauften Bereich, während der MACD nach der Erholung weiterhin positive kurzfristige Dynamik zeigt.
- US-Schnell-PMI-Daten und Reden der Federal Reserve werden die Zinserwartungen in der kommenden Woche prägen.
- Trump und Xi sollen sich am Donnerstag treffen, während Anleger Handels-, Technologie- und Zolldiskussionen beobachten.
Marktdaten zeigten, dass BTC während des asiatischen Handels am 21. September innerhalb von 24 Stunden um weniger als 1 % stieg. Der Preis hielt sich über 80.000 US-Dollar, nachdem er dieses Niveau Ende der vergangenen Woche zurückerobert hatte, als Käufer nach zwei Sitzungen mit starken Verkäufen zurückkehrten.
Die Erholung begann, als die US-Börsenaufsicht SEC am 17. September einen regulatorischen Weg für qualifizierte tokenisierte US-Aktien eröffnete. Die SEC-Entscheidung führte keine Bitcoin-Bewegung direkt auf die Ankündigung zurück, obwohl die Ausnahme mit einer sich verbessernden Stimmung bei digitalen Vermögenswerten zusammenfiel. Die SEC erklärte, dass qualifizierte tokenisierte Wertpapierhandelsplätze vorübergehend unter bedingter Erleichterung operieren können, während die Behörde längerfristige Regeln prüft.
Bitcoin erholt sich, da sich die regulatorische Stimmung verbessert
Bitcoin fiel Mitte der vergangenen Woche unter 76.000 US-Dollar, bevor er sich am 17. September über 77.000 US-Dollar erholte und dann um den 18. September die 80.000 US-Dollar durchbrach.
Die Innovation Exemption der SEC kam während dieser Erholung. Der Rahmen gewährt qualifizierten Handelsplätzen fünf Jahre bedingte Erleichterung, um bestimmte tokenisierte Aktien des National Market System über permissionierte automatisierte Market Maker und Liquiditätspools zu handeln. Token-Inhaber müssen dieselben rechtlichen und wirtschaftlichen Rechte erhalten wie Eigentümer der zugrunde liegenden traditionellen Aktien.
Emittenten behalten die Möglichkeit, der Tokenisierung ihrer Wertpapiere durch nicht verbundene Plattformen zu widersprechen, während von qualifizierten Handelsplätzen verwendete Smart Contracts öffentlich überprüfbar bleiben müssen.
Wie crypto.news berichtete, etabliert die SEC-Anordnung einen Fünfjahresweg, während Beschränkungen für qualifizierte Wertpapiere, den Betrieb von Handelsplätzen und Handelsaktivitäten aufrechterhalten werden.
Die jüngste Bewegung von Bitcoin folgte dieser regulatorischen Entwicklung, obwohl die Kursentwicklung unter dem Widerstandsbereich blieb, der den Markt am Wochenende um 82.000 US-Dollar stoppte.
Bitcoin-ETF-Nachfrage kehrte nach 746 Mio. US-Dollar an Abflüssen zurück
Institutionelle Fondszuflüsse sorgten in der vergangenen Woche für einen weiteren großen Umschwung bei Bitcoin.
US-Spot-Bitcoin-ETFs verzeichneten am 14. September Nettozuflüsse von etwa 159,9 Millionen US-Dollar, bevor Anleger am 15. September 450,4 Millionen US-Dollar und am folgenden Tag weitere 295,9 Millionen US-Dollar abzogen.
Die kombinierten Abflüsse am 15. und 16. September erreichten rund 746,3 Millionen US-Dollar und fielen mit dem Rückgang von Bitcoin in den Bereich der mittleren 75.000 US-Dollar zusammen.
Die Nachfrage kehrte später in der Woche zurück. Spot-Bitcoin-ETFs zogen am 17. September 159,5 Millionen US-Dollar an, bevor sich die Zuflüsse am 18. September auf etwa 433 Millionen US-Dollar beschleunigten.
Fidelitys FBTC führte die Erholung am Freitag mit 310,7 Millionen US-Dollar an, während BlackRocks IBIT 108,4 Millionen US-Dollar hinzufügte. Über die gesamten fünf Handelssitzungen schlossen die Fonds mit Nettozuflüssen von etwa 6,2 Millionen US-Dollar ab.
Crypto.news berichtete, dass Bitcoin-ETFs die Woche leicht positiv beendeten, während US-Spot-Ether-Fonds Nettoabflüsse von etwa 140,6 Millionen US-Dollar verzeichneten.
Der Zeitpunkt der Zu- und Abflüsse folgte eng der volatilen Woche von Bitcoin, obwohl ETF-Zeichnungen und -Rücknahmen allein nicht die Ursache einzelner Preisbewegungen belegen.
Bitcoin-Momentum bleibt positiv unterhalb des überkauften Bereichs
Die aktuellen technischen Indikatoren von Bitcoin zeigen ein sich verbesserndes Momentum ohne überkaufte Lesung.
Der Relative-Stärke-Index (RSI) der 14-Perioden steht bei 59,96 und liegt damit über seinem gleitenden Durchschnitt von 57,35. Der RSI bleibt unter der Marke von 70, die üblicherweise zur Identifizierung überkaufter Bedingungen verwendet wird.
Die Lesung platziert Bitcoin nach der Erholung von unter 76.000 US-Dollar in neutralem bis bullischem Terrain. Dass der RSI über seinem eigenen gleitenden Durchschnitt bleibt, zeigt, dass das Momentum während der Erholung stärker geworden ist.
MACD gibt ein ähnliches Signal. Die MACD-Linie liegt nahe 193,33, während die Signallinie bei etwa 143,26 steht, was ein positives Histogramm nahe 50,07 erzeugt.
Ein positives MACD-Histogramm deutet darauf hin, dass das kurzfristige Aufwärtsmomentum intakt bleibt, obwohl BTC noch auf Widerstand stößt, bevor die Rallye wesentlich ausgeweitet werden kann.
Bitcoin nähert sich nun der Widerstandszone von 81.700 bis 82.000 US-Dollar, wo am Wochenende Verkaufsdruck auftrat. Ein nachhaltiger Anstieg über diesen Bereich würde den Markt über seine jüngste lokale Ablehnung hinausführen.
Nach unten bleibt 80.000 US-Dollar die erste zu beobachtende Marke. Ein Verlust dieser psychologischen Schwelle könnte den Bereich um 79.000 US-Dollar wieder ins Spiel bringen, während eine tiefere Umkehr die jüngste Ausbruchsstruktur unter Druck setzen würde.
Fed-Redner und PMI-Daten könnten Bitcoin diese Woche bewegen
Die Geldpolitik bleibt eine der wichtigsten Makrovariablen für Bitcoin, nachdem die Federal Reserve am 16. September ihre Benchmark-Zinsspanne um 25 Basispunkte auf 3,75 % bis 4,00 % angehoben hat.
Das Federal Open Market Committee genehmigte die Erhöhung einstimmig. In seiner politischen Erklärung erklärte die Fed, dass die wirtschaftliche Aktivität weiterhin mit solider Geschwindigkeit expandierte, während die Inflation erhöht blieb.
Für diese Woche ist keine Zinsentscheidung geplant, aber mehrere Fed-Vertreter werden voraussichtlich sprechen. Anleger werden ihre Kommentare auf Hinweise darauf prüfen, ob die Erhöhung im September ein isolierter Schritt oder Teil einer längeren Straffungssequenz war.
Die mit der September-Sitzung veröffentlichten Projektionen der Federal Reserve deuteten darauf hin, dass die politischen Entscheidungsträger im Jahr 2026 noch Raum für eine weitere Erhöhung sehen, obwohl zukünftige Entscheidungen weiterhin von eingehenden Wirtschaftsdaten abhängen.
Der Mittwoch bringt einen wichtigen Datenpunkt.
S&P Global wird voraussichtlich am 23. September um 9:45 Uhr ET vorläufige US-Einkaufsmanagerindizes für das verarbeitende Gewerbe, Dienstleistungen und den zusammengesetzten Index für September veröffentlichen.
Der Schnellbericht für August zeigte das verarbeitende Gewerbe bei 53,9 und Dienstleistungen bei 56,5, beide über der Marke von 50, die Expansion von Kontraktion trennt.
Stärkere September-Zahlen könnten die Erwartung stützen, dass die US-Wirtschaft eine straffere Geldpolitik verkraften kann. Schwächere Werte könnten die Debatte darüber neu entfachen, wie weit die Fed die Zinsen weiter anheben kann.
Treffen zwischen Trump und Xi fügt einen weiteren Marktkatalysator hinzu
Am Donnerstag wird sich die Aufmerksamkeit auf die Beziehungen zwischen den USA und China richten, da Präsident Donald Trump und der chinesische Präsident Xi Jinping zu einem Treffen zusammenkommen sollen.
Reuters berichtete, dass Handel, Zölle, Investitionen, Exportkontrollen und Technologiebeschränkungen voraussichtlich Themen der Gespräche sein werden. Die Märkte werden auf eine Verlängerung des aktuellen Handelswaffenstillstands oder auf erneute Spannungen zwischen den beiden Regierungen achten.
Die bestehende Zollregelung läuft im November aus, was das Treffen am Donnerstag für Aktien, Währungen und andere Risikoanlagen relevant macht, die auf Änderungen in der US-chinesischen Handelspolitik reagiert haben.
Vor den Gesprächen berichtete Reuters, dass der chinesische Yuan auf den höchsten Stand gegenüber dem Dollar seit mehr als drei Jahren gestiegen ist, während der US-Dollar-Index um 100,23 gehandelt wurde.
Die Kryptomärkte notierten am Montag zusammen mit Bitcoin breit höher. NEAR führte die wichtigsten Token mit einem Zuwachs von etwa 23% auf über 4 $ an, gestützt durch erhöhte Aktivität über NEAR Intents und steigenden ZEC-Swap-Verkehr. ZEC legte um etwa 3% auf über 1.500 $ zu, während BNB, Ether und HYPE um knapp 2% stiegen. XRP, DOGE, SOL und TRX verzeichneten Zuwächse von etwa 1% oder weniger.
