Autor: Kunal Doshi (0xResearch)
Compilado por: Shenchao TechFlow
Introducción de Shenchao: El token CARDS de Collector Crypt cayó un 8% mientras Bitcoin subió un 30%, pero los datos on-chain muestran que los fondos están regresando de los tokens de acciones al sector de coleccionables. Más críticamente, el mercado ha ignorado por completo un catalizador llamado Ripmart: podría impulsar este proyecto desde usuarios nativos de cripto hasta el mercado de consumidores reales de Web2.
Buenos días a todos. Al comenzar una nueva semana, estoy emocionado de presentar nuestro nuevo formato de boletín. Escuchamos sus comentarios y, a partir de ahora, les traeremos cada día lo que los analistas están prestando atención, sin filtros, directo al grano. Empecemos.
Si han estado siguiendo mi contenido, sabrán que soy un firme alcista del sector de coleccionables on-chain, y la mejor apuesta en este sector sigue siendo Collector Crypt. Bitcoin subió casi un 30% desde su mínimo de $63,000, pero durante el mismo período CARDS en realidad cayó un 8%. ¿Por qué exactamente? ¿Se acabó el comercio de coleccionables?
Creo que la base de usuarios actual de Collector Crypt consiste en jugadores de memecoins y NFT nativos de Web3 que buscan emociones rápidas. Estas personas pueden gastar mucho en máquinas gacha (y lo han hecho), pero cuando aparezca el próximo juguete nuevo y brillante, también moverán rápidamente sus fondos. Recientemente, ese nuevo juguete han sido los pares de trading de tokens de acciones explosivamente populares en Robinhood Chain y Solana.
Estos trades han desviado fondos del espacio de coleccionables on-chain. Pueden ver que en la semana que terminó el 16 de agosto, los ingresos netos alcanzaron un máximo de $3 millones, que fue exactamente antes de que el volumen de trading de tokens de acciones comenzara a despegar.
Las métricas de Collector Crypt comenzaron a declinar justo cuando el volumen de trading de tokens de acciones subió, lo que absolutamente no puede ser una coincidencia. ¿Pero adivinen qué? La situación se está revirtiendo. Después de tres semanas consecutivas de declive, los ingresos netos de Collector Crypt se han recuperado y entregado dos sólidos desempeños semanales justo cuando el volumen de trading de tokens de acciones retrocedió.
Mientras tanto, el equipo agregó máquinas gacha para atender la creciente popularidad de los paquetes de cartas de Riftbound y Dragon Ball. Si han estado en shows de cartas físicas, sabrán que estos dos juegos de cartas se han estado calentando recientemente, casi como la versión de alto beta del rally de precios de cartas de Pokemon y One Piece de este año. Realmente aprecio la capacidad del equipo para responder rápidamente a las tendencias del mercado; en las últimas semanas, estas dos categorías han representado del 8% al 16% de los ingresos totales.
Pero, ¿cuál es el "momento ajá" que devolverá a Collector Crypt al centro de atención e impulsará el próximo rally? Hay un catalizador que ha sido pasado por alto por el mercado, y ese es el lanzamiento de Ripmart. Casi nadie en la línea de tiempo lo está discutiendo.
Aunque aún no se han anunciado oficialmente muchos detalles, las pistas en la línea de tiempo apuntan a una aplicación de compras en vivo orientada al consumidor similar a Whatnot. Para comparar, Whatnot ha recaudado $545 millones con una valoración de $20 mil millones, lo que es suficiente para mostrar cuán grande se ha vuelto la experiencia de compras en vivo. Aquí está mi visión de cómo podría funcionar este modelo.
Ripmart podría permitir a los usuarios comprar sobres de cartas del inventario sellado de Collector Crypt, y luego ver a los streamers abrirlos en vivo. Los usuarios podrían vender inmediatamente las cartas exitosas elegibles de vuelta a la plataforma y usar las ganancias para comprar más sobres. La ventaja potencial sobre Whatnot es el mecanismo de recompra integrado, que mantiene el poder de gasto dentro de la plataforma y mantiene en marcha el bucle de apertura de sobres. Esto es similar al proceso de gacha existente, pero mucho más entretenido y centrado en el inventario sellado.
Las transmisiones en vivo de apertura de sobres de Pokémon ya son muy populares en la comunidad de cartas, con cuentas como Deep Pocket Monster que tienen 1,7 millones de seguidores en Instagram. Yo mismo me vuelvo adicto a ver aperturas de sobres, especialmente la emoción de ver a alguien sacar un sobre antiguo. Aunque el modelo económico específico entre Collector Crypt y Ripmart aún no está claro, esto podría permitir a Collector Crypt echar raíces más profundas en el mercado de consumo de Web2, haciendo que su volumen de negociación ya no dependa enteramente de la liquidez del mercado cripto.
CARDS es uno de los pocos tokens en mi lista de tenencia a largo plazo que estoy dispuesto a mantener a través de los ciclos. Mis criterios de selección son proyectos que realmente crean valor para los usuarios e innovan los procesos existentes. Piénsalo: un Charizard de primera edición se vendió recientemente por 600.000 dólares a través de la herramienta de intercambio de Collector Crypt, sin pagar a las casas de subastas o a eBay al menos un 10% en comisiones de mercado.
En un año, el volumen total de este proyecto superó los 1.000 millones de dólares, los ingresos netos superaron los 100 millones de dólares, construyó sus propias instalaciones de almacenamiento y completó integraciones con numerosos socios.
Hacer tanto progreso en tan poco tiempo ya es muy impresionante, y Ripmart podría traer una nueva fase de crecimiento a este negocio. Cielos despejados en el horizonte. Hablando de aperturas de sobres, la caja de refuerzo del 30.º aniversario de Pokémon se puso a la venta la semana pasada, y cada sobre tiene una linda portada de Pikachu. Amigos, abran sin parar.
— Kuna
