O Lloyds Banking Group e a Visa concluíram um piloto de stablecoin ao vivo de sete dias que liquidou US$ 750.000 em obrigações de pagamento transfronteiriço, com os fundos chegando à Visa em menos de uma hora, mesmo durante o fim de semana.
Resumo
- O Lloyds e a Visa liquidaram US$ 750.000 em obrigações de pagamento transfronteiriço ao vivo usando USDC durante um piloto de sete dias.
- Os fundos chegaram à Visa em menos de uma hora, inclusive durante o fim de semana, em comparação com a liquidação tradicional que pode levar um dia ou mais fora do horário bancário.
- O Lloyds comprou USDC por meio da exchange regulamentada no Reino Unido Archax e usou seu próprio nó Canton, enquanto a Visa apoiou a liquidação em uma blockchain pública separada.
- O piloto testou se as stablecoins poderiam suportar liquidação 24 horas por dia, melhorando a visibilidade sobre quando os fundos chegam.
De acordo com o Lloyds Banking Group, o teste usou USDC para uma série de liquidações reais em dólares americanos entre sua filial Corporate Markets em Jersey e a Visa nos Estados Unidos.
O Lloyds comprou o USDC por meio da Archax, uma exchange de ativos digitais regulamentada no Reino Unido, antes de transferir os fundos de liquidação para a Visa. As empresas concentraram-se no processo de liquidação entre instituições financeiras, em vez de alterar a forma como os clientes fazem pagamentos.
As transações continuaram fora do horário bancário normal, inclusive durante o fim de semana. O Lloyds disse que a liquidação transfronteiriça tradicional pode levar um dia ou mais quando as transações começam fora do horário bancário, enquanto os fundos movimentados durante o piloto chegaram à Visa em menos de uma hora.
Lloyds e Visa testam liquidação de stablecoin em redes blockchain
O teste avaliou mais do que o tempo necessário para mover os fundos. O Lloyds operou seu próprio nó na Canton Network, usando os recursos de privacidade configuráveis da blockchain, enquanto a Visa apoiou a liquidação em uma blockchain pública separada.
Executar as transações em diferentes ambientes de blockchain permitiu que as empresas testassem se a liquidação de stablecoin poderia funcionar sem exigir que as instituições participantes operassem inteiramente na mesma rede.
A Visa já vinha trabalhando em infraestrutura semelhante antes de seu último teste com o Lloyds. Em junho, o crypto.news relatou anteriormente que a empresa de pagamentos havia testado liquidação privada de stablecoin com a Brale usando a stablecoin lastreada em dólar SBC na Canton Network.
A prova de conceito anterior examinou se as instituições financeiras poderiam liquidar transações onchain enquanto restringiam o acesso a informações sensíveis das transações. A Visa já havia apoiado a liquidação de USDC em blockchains públicas, enquanto o teste com a Brale trouxe seu trabalho com stablecoins para a infraestrutura institucional com foco em privacidade da Canton.
O Lloyds vem testando uma forma diferente de dinheiro digital na mesma rede. O banco participou recentemente de transações ao vivo de depósitos tokenizados ao lado do Barclays e do NatWest, enquanto os bancos do Reino Unido testavam pagamentos baseados em blockchain usando dinheiro de banco comercial.
Seu trabalho anterior incluiu a emissão de depósitos tokenizados em libras esterlinas na Canton e o uso deles para comprar um título do governo do Reino Unido tokenizado da Archax. O Lloyds posteriormente concluiu três transações ao vivo no âmbito do Project Agorá, liderado pelo Banco de Compensações Internacionais, envolvendo libras esterlinas, euros e francos suíços.
O piloto da Visa seguiu outro caminho ao usar USDC em vez de um token que representa um depósito bancário comercial.
Piloto de stablecoin visa liquidação 24 horas por dia
O momento da liquidação foi uma das principais áreas testadas durante o teste de sete dias.
Bancos e empresas que movimentam fundos internacionalmente podem enfrentar atrasos quando as transações ocorrem fora do horário de funcionamento das instituições e sistemas de pagamento envolvidos. O Lloyds e a Visa testaram se as stablecoins poderiam dar às instituições financeiras outra maneira de cumprir certas obrigações de liquidação 24 horas por dia.
Para operações de tesouraria, o Lloyds disse que a estrutura poderia proporcionar mais certeza sobre quando os fundos chegam e melhorar a visibilidade de seu status. Uma liquidação mais rápida poderia deixar menos liquidez esperando para concluir transações durante fins de semana e feriados, de acordo com o banco.
Peter Left, chefe de ativos digitais do Lloyds Banking Group, disse que mover dinheiro entre diferentes mercados, moedas e sistemas financeiros pode adicionar tempo e complexidade às transações transfronteiriças.
“Liquidar US$ 750.000 em obrigações de pagamento ativas entre o Lloyds e a Visa usando stablecoins nos permitiu ir além da teoria e testar essas capacidades em um ambiente do mundo real”, disse Left.
Ele disse que o dinheiro digital poderia tornar os pagamentos internacionais mais rápidos, mais transparentes e mais flexíveis para as empresas, ao mesmo tempo em que dá às empresas mais certeza sobre a movimentação de seus fundos.
A Visa continuou construindo infraestrutura de liquidação com stablecoins enquanto as instituições financeiras experimentam o uso de redes blockchain por trás dos produtos de pagamento existentes.
Sua rede de cartões com stablecoins havia alcançado mais de 160 programas até setembro. Alguns participantes usaram USDC para cumprir obrigações de liquidação da Visa sete dias por semana, incluindo fins de semana e feriados.
A Visa também buscou parcerias institucionais fora do Reino Unido. Em agosto, o Shinhan Financial Group da Coreia do Sul assinou um acordo com a Visa cobrindo emissão, transferências e resgate de stablecoins, com as empresas planejando testes envolvendo stablecoins na liquidação de pagamentos com cartão.
Rob Cameron, gerente nacional do grupo Visa para o Reino Unido e Irlanda, disse que a infraestrutura existente de movimentação de dinheiro nem sempre proporcionou a mesma flexibilidade operacional exigida por empresas que atuam além das fronteiras e em tempo integral.
“Este piloto com o Lloyds mostra como as stablecoins podem funcionar ao lado da infraestrutura bancária existente para dar às instituições financeiras mais escolha sobre como e quando liquidam fundos”, disse Cameron.
Canton torna-se parte dos testes de dinheiro digital do Lloyds
A Canton Network tornou-se parte recorrente dos experimentos do Lloyds com infraestrutura financeira baseada em blockchain.
O trabalho do banco com libra esterlina tokenizada no início deste ano envolveu uma estrutura diferente das últimas transações com USDC. Depósitos tokenizados representam um depósito bancário comercial onchain, enquanto o USDC é emitido pela Circle e lastreado por reservas mantidas fora do depósito bancário representado pelo token.
Outras instituições financeiras vêm testando ambos os modelos como potenciais ativos de liquidação.
JPMorgan, Citigroup, Bank of America e Wells Fargo vêm trabalhando por meio do The Clearing House em uma rede de liquidação compartilhada projetada para permitir que clientes corporativos movimentem depósitos tokenizados em tempo integral, com o projeto visando o primeiro semestre de 2027. A Visa, enquanto isso, continuou testando stablecoins em infraestrutura blockchain pública e voltada para instituições.
A Canton atraiu projetos de stablecoins ao lado desses experimentos com depósitos bancários. A World Liberty Financial lançou sua stablecoin USD1 nativamente na rede em agosto, permitindo que o token lastreado em dólar fosse usado para atividades incluindo garantia, empréstimos, emissão, resgates e liquidação transfronteiriça.
Instituições financeiras em outros mercados estão testando arranjos semelhantes. A SBI Digital Practice e a sul-coreana Nodeinfra concordaram em agosto em desenvolver uma rede de liquidação transfronteiriça conectando Japão e Coreia do Sul por meio da Canton, inicialmente usando tokens de teste em iene e won antes de qualquer uso planejado de stablecoins regulamentadas.
O último teste do Lloyds manteve a infraestrutura bancária e da Visa existente no lugar, enquanto introduzia o USDC no processo de liquidação.
Os US$ 750.000 em obrigações foram registrados por meio da filial Corporate Markets do Lloyds em Jersey, convertidos em USDC obtidos por meio da Archax e transferidos para a Visa nos Estados Unidos.
Left disse que o teste deu ao Lloyds um ambiente ativo para examinar o dinheiro digital em vez de limitar o trabalho a modelos teóricos.
O Lloyds disse que a iniciativa faz parte de seu trabalho contínuo examinando como ativos digitais e formas tokenizadas de dinheiro podem ser usadas para mover valor entre empresas e instituições financeiras.
