ИИ-агенты всё чаще способны анализировать рынки, разрабатывать торговые стратегии и исполнять ордера. Но для финансовых учреждений масштабное развёртывание таких систем создаёт иную проблему: необходимость гарантировать, что автономная деятельность остаётся в чётко определённых операционных и риск-лимитах.
Именно на этом сделала акцент Диана Пиреш, соучредитель компании по автоматизации агентных финансов BYTEX, после участия в дискуссиях на Ripple Swell 2026, проходившем 27–29 октября в The Shed на Манхэттене.
Пиреш имеет опыт как на традиционных, так и на криптовалютных рынках. До основания BYTEX она занимала руководящие должности в OKX, B2C2 и Crypto.com, а ранее работала в ICE, S&P Global, Fitch и Numerix.
Мероприятие собрало компании, работающие в сферах ИИ, токенизации, стейблкоинов, платежей и финансовой инфраструктуры.
В одной из сессий, «Что происходит, когда ИИ двигает деньги», приняли участие представители Mastercard и Amazon Web Services, рассмотревшие агентные финансы в контексте криптоинфраструктуры и платежей.
По мнению Пиреш, дискуссия отразила более широкий сдвиг в сторону финансовых услуг, которые работают с большей автоматизацией и меньшим количеством прерываний.
«Каждое учреждение, с которым мы общаемся, хочет предложить своим клиентам торговлю на основе ИИ», — сказала Пиреш. «Очень немногие могут сделать это на том стеке, который они используют сегодня. Модели не являются узким местом. Узкое место — это разрешения, лимиты и механизмы контроля».
Пробел в инфраструктуре автоматизированной торговли
BYTEX создана, чтобы помочь учреждениям внедрить автоматизированное исполнение в свои существующие продукты без необходимости разрабатывать весь инфраструктурный стек внутри компании.
Её система с открытым исходным кодом подключается к платформам, уже используемым финансовыми компаниями, при этом контроль над средствами, разрешениями, проприетарными алгоритмами и торговыми стратегиями остаётся у операционной организации.
Компания не имеет доступа к этим активам или системам. Вместо этого учреждения определяют параметры, в рамках которых могут работать агенты, включая экспозицию, размеры позиций и лимиты исполнения.
Инфраструктура также поддерживает несколько автономных стратегий, работающих в одной среде.
Бизнес-модель разделяет доступ к открытому исходному коду и коммерческое развёртывание. Учреждения могут использовать код и платить при переходе в производственную эксплуатацию, где BYTEX предлагает корпоративную поддержку, соглашения об уровне обслуживания и премиальные модули контроля, регулирующие деятельность агентов.
Такой подход отражает различие между разработкой модели ИИ и её развёртыванием в институциональной торговой среде. Даже когда агент может выявить возможность и исполнить ордер, учреждению всё равно нужны механизмы, определяющие, какие действия он может предпринимать и при каких условиях.
Непрерывные рынки повышают спрос на встроенные механизмы контроля
Пиреш также указала на последствия непрерывной работы финансовых рынков. По мере расширения инфраструктуры токенизации и стейблкоинов финансовая деятельность может всё чаще происходить вне традиционных рыночных часов.
В такой среде процессы, построенные на последовательных расчётах и ручном вмешательстве, могут стать сложнее в поддержании. Если транзакции могут инициироваться круглосуточно, учреждениям понадобятся системы исполнения, способные автоматически применять проверки, а не полагаться на человека для утверждения каждого шага.
«Когда нет закрытия, нельзя поставить человека между каждым шагом», — сказала Пиреш. «Проверки должны находиться внутри слоя исполнения».
Она ожидает, что число автономных агентов, осуществляющих транзакции, будет расти быстрее, чем число людей, контролирующих их. Это сделает масштабируемое управление центральным требованием для учреждений, внедряющих агентные финансы.
Вместо того чтобы управлять каждым агентом по отдельности, компаниям понадобятся системы, которые применяют единые разрешения и ограничения к большому числу автоматизированных стратегий.
«Агенты будут становиться всё умнее самостоятельно», — сказал Пирес. «Что учреждениям нужно решить сейчас, так это правила, по которым они работают».
BYTEX выстраивает свою инфраструктуру вокруг этого требования. По мере того как ИИ-системы берут на себя всё больше задач по исследованию рынка и исполнению, институциональное внедрение будет зависеть не только от того, что агенты способны выполнить, но и от того, смогут ли финансовые компании определять, обеспечивать соблюдение и отслеживать границы, в рамках которых они действуют.
