Bitcoin ist laut Jeff Ko von ViaBTC wieder über 83.000 $ gestiegen, während Analysten einen Rückgang unter 80.000 $ oder eine Erholung in Richtung 86.000 $ als mögliche Ergebnisse des US-Inflationsberichts dieser Woche identifiziert haben.
Zusammenfassung
- Jeff Mei von BTSE sagt, eine heißere Inflation könnte Bitcoin unter 80.000 $ drücken, während schwächere Daten ihn über 86.000 $ heben könnten.
- Jeff Ko von ViaBTC bleibt konstruktiv, möchte aber, dass sich die Zuflüsse in US-Spot-Bitcoin-ETFs erholen.
- Lacie Zhang von Bitget Wallet sieht Widerstandsfähigkeit gegenüber Öldruck, obwohl anhaltende Käufe weiterhin unerlässlich bleiben.
- Zhang sagt, dass erwartete Strategy-Käufe nur bescheidene Unterstützung bieten dürften, da Anleger ihre Akkumulation bereits antizipieren.
Jeff Mei, Chief Operating Officer bei BTSE, sagte gegenüber crypto.news, dass ETF-Abflüsse und Unsicherheit über den US-Verbraucherpreisindex-Bericht am Mittwoch vor der Zinsentscheidung der Federal Reserve am 28. Oktober für mehr Volatilität sorgen könnten.
Meis Einschätzung zufolge erwarten Anleger derzeit, dass die Fed eine zweite Zinserhöhung vermeiden wird. Ein stärker als erwartet ausfallender Inflationswert könnte diese Erwartung infrage stellen und Bitcoin unter 80.000 $ drücken, während ein schwächeres Ergebnis eine Erholung in Richtung 86.000 $ oder höher unterstützen könnte.
Bitcoins 80K- und 86K-Szenarien hängen von der Inflation ab
Während Händler auf die Veröffentlichung warten, beschrieb Mei einen unsicheren Wochenstart, da Anleger Geld aus Krypto-ETFs abziehen.
„Derzeit ist der Konsens, dass die Fed die Zinsen nicht ein zweites Mal erhöhen wird. Sollte die Inflation höher als erwartet ausfallen, könnte Bitcoin möglicherweise wieder unter die 80.000-Dollar-Marke fallen“, sagte Mei.
„Niedrigere Inflation bedeutet das Gegenteil, in diesem Fall könnte Bitcoin auf 86.000 $ oder höher steigen.“
Das US Bureau of Labor Statistics hat den September-VPI für den 14. Oktober um 8:30 Uhr Eastern geplant, gefolgt von den September-Erzeugerpreisindex-Daten am 15. Oktober zur gleichen Zeit.
Für Jeff Ko, Chefanalyst bei ViaBTC, ist der VPI am Mittwoch weitgehend eingepreist. In seinen Kommentaren gab Ko die Konsenserwartungen mit 3,6 %–3,7 % für die Gesamtinflation und 2,4 %–2,5 % für die Kerninflation an und sagte, Händler hofften auf einen schwächeren Wert.
Neben dem VPI identifizierte Ko den PPI am Donnerstag und die Einzelhandelsumsatzzahlen als wichtige Folgeveröffentlichungen. Er sagte auch, dass die Reaktion der Treasury-Renditen Aufmerksamkeit verdiene, und verwies auf einen leichten Rückgang der 10-Jahres-Rendite auf 5,24 %.
Zuvor dokumentierte ein Bericht vom 1. Oktober über Bitcoins Oktober-Unterstützung, dass Ko und Zhang sich auf 82.000 $ konzentrierten. Zhang legte damals eine Abwärtsliquidationszone bei 82.000–82.500 $ fest und warnte, dass ein Verlust dieser Zone einen beschleunigten Fall in Richtung 80.000 $ auslösen könnte.
ETF-Abflüsse lassen Analysten nach frischen Käufen suchen
Nachdem Bitcoin rund um Token2049 an Dynamik verloren hatte, hat er sich laut Ko wieder über 83.000 $ erholt. Er führte die vorangegangene Schwäche auf Gewinnmitnahmen und Druck durch höhere Treasury-Renditen und Ölpreise zurück.
Trotz des Rücksetzers bezeichnete Ko die Finanzierung von etwa 3,2 % als gesund und sagte, der Hebel bleibe begrenzt. Seine konstruktive Sicht würde zusätzliche Unterstützung erhalten, wenn sich die Spot-ETF-Zuflüsse nach seinen Schätzungen von rund 800 Millionen $ an Abflüssen in der vergangenen Woche erholen.
Von Bitget Wallet verwies die Forschungsanalystin Lacie Zhang auf wöchentliche Abflüsse von etwa 681 Millionen $ aus US-Spot-Bitcoin-ETFs und argumentierte, dass die institutionelle Nachfrage ungleichmäßig bleibe.
Der Bericht vom 8. Oktober über Bitcoin-ETF-Abflüsse dokumentierte, dass am 7. Oktober 484,9 Millionen $ aus den Fonds abflossen, der größte Tagesabfluss seit Juni. Die in diesem Bericht zitierten Daten von Farside Investors bezifferten den Abfluss von BlackRocks IBIT auf 207,7 Millionen $, den von Fidelitys FBTC auf 105,1 Millionen $ und den von ARK 21Shares' ARKB auf 101,7 Millionen $.
Vor diesem Abfluss hatte Bitfinex bereits langsamere ETF-Käufe mit Bitcoins Schwierigkeiten beim Vorankommen in Verbindung gebracht. Der Bericht vom 6. Oktober bezifferte die wöchentlichen Zuflüsse für den 28. September–2. Oktober auf 241,1 Millionen $, ein Rückgang von 2,39 Milliarden $ in der Vorwoche.
Unter Verwendung der Schätzung von Checkonchain setzte Bitfinex den durchschnittlichen Kaufpreis von ETF-Anlegern auf 84.320 $. Seine Analysten sagten, dass Anleger, die zur Gewinnschwelle zurückkehren, schwächere Käufe teilweise erklären könnten, und forderten frische Spot-Käufe, um einen weiteren Anstieg zu stützen.
Öldruck hat Bitcoins Fähigkeit getestet, die Unterstützung zu halten
Angesichts erneuter Spannungen im Nahen Osten beschrieb Zhang Bitcoins Fähigkeit, den Bereich von 80.000–84.000 $ zu halten, während Brent über 100–105 $ gehandelt wurde, als Beweis für Widerstandsfähigkeit und eine gewisse Abkopplung vom traditionellen geopolitischen Risiko.
„Anhaltende Unterstützung trotz Ölpreisspitzen ist konstruktiv für Bitcoins kurzfristige Entwicklung als digitaler Wertspeicher, obwohl das breitere Kapitalflussbild gemischt bleibt“, sagte Zhang.
In Kos Darstellung war Öl auf etwa 90 $ gefallen, nachdem Präsident Donald Trump versprochen hatte, vor den Zwischenwahlen nicht den Iran anzugreifen. Ko sagte, das Versprechen habe einen Teil des Eskalationsrisikos verringert, während Störungen in der Straße von Hormus und Huthi-Angriffe auf saudische Energieanlagen weiterhin Risiken darstellten.
Ein Bericht vom 9. Oktober über Bitcoins Erholung über 82.000 $ dokumentierte Trumps Erklärung vom 8. Oktober, die Angriffe vor den US-Zwischenwahlen am 3. November ausschloss. Der Bericht setzte WTI nahe 90,40 $ und Brent nahe 102,91 $, nachdem Bitcoin sich in Richtung 80.300 $ zurückgezogen hatte.
Zur Stimmung verwies Zhang auf Fear-&-Greed-Werte um 58–69 als neutral bis gierig statt als Anzeichen von Panik. Sie sagte, dass die Unterstützung, die dem Öldruck standhielt, ermutigend sei, aber ETF-Zuflüsse und andere Risikobedingungen die nächste Bewegung weiterhin beeinflussen würden.
Strategie-Erwartungen könnten nur bescheidene Unterstützung bieten
Da sich die Aufmerksamkeit auch Unternehmenskäufen zuwandte, sagte Zhang, dass Strategie-bezogene Kaufserwartungen bescheidene zusätzliche Unterstützung bieten könnten, obwohl ein Großteil ihrer wiederkehrenden Nachfrage möglicherweise bereits eingepreist sei.
Laut Zhang zeigte Michael Saylors Beitrag vom 11. Oktober „There’s always room for more orange“ etwa 848.000 BTC im Wert von nahezu 70,5 Milliarden $ und 117 frühere Kaufpunkte. Sie merkte an, dass ähnliche Sonntagsbeiträge oft bestätigten wöchentlichen Meldungen vorausgingen.
Mit fast 4 % des gesamten Bitcoin-Angebots und durchschnittlichen Kosten von etwa 75.400 $ verleihen Strategys Bestände seiner Akkumulation Glaubwürdigkeit, sagte Zhang. Sie beschrieb die jüngsten Käufe jedoch als relativ bescheiden und legte mehr Gewicht auf das wiederkehrende Muster von Beitrag zu Meldung und seinen profitablen Kaufpreis.
Außerhalb von Bitcoin sagte Ko, Ethereum wirke anfälliger, und verwies auf 478 Millionen $ an Spot-ETF-Abflüssen über zwei Wochen, die er als relativ bescheiden betrachtete. Für Ethereums Stärke gegenüber Bitcoin identifizierte er das ETH/BTC-Verhältnis von 0,031 als kritischen Referenzpunkt.
